如果不再送牌，上海电动车销量会崩掉吗？

上海是中国最早通过汽车牌照定量拍卖来控制汽车增长数量的城市，这一“拍牌”政策至今已经执行了30年。同时，上海也是中国最早以“送牌”政策鼓励新能源汽车消费的城市，距今执行了11年。

但从2021年开始，上海开始逐步收紧新能源汽车牌照政策的开口，想要获得一张免费的新能源汽车牌照，条件一年比一年苛刻。

所以我们不妨用上海汽车市场作为参考，看一看在限牌城市中，当新能源汽车免费牌照政策逐步加严后，消费趋势会发生怎样的变化。

从2021年后的三年里，上海市场每年的新车销量稳定在74万辆附近，没有大的变动。但是其中燃油车的占比，则从2020年超过80%，下滑至2023年底的50%左右。

也就是说，即便是在免费送牌7年后（2013年起），上海市场新能源渗透率也仅有十几。而新能源增长的拐点真正到来，是从2020年特斯拉在上海国产开始。而它对上海燃油车市场的直接影响，就是把20万元的家用燃油车的市场容量打掉了将近一半。

这个算术题其实很好算。一张上海牌照的拍卖价格大约在9万元左右，那么一辆15万元左右的家用燃油车加上牌照的价格，落地在25万元左右，恰好与一辆送牌的特斯拉价格差不多。于是，在过去的三年里，20万元以下燃油车在上海燃油车市场的占比，从超过一半下滑到了接近只剩1/3。

但是，反观20万元以上的燃油车市场，表现就要稳定许多，三年来基本上保住了规模，只有很小的下滑幅度。

这一点，我们从上海市场热销的燃油车型变化中，也能看出来。新能源渗透率不高的时候，朗逸、英朗、轩逸等燃油家轿都还是上海热销车型的常客。但到了2023年，上海最热销的10款燃油车型中，BBA占了6款，主流家轿只剩一款卡罗拉。

与之对应的，就是进入燃油车市场的新增消费者越来越少。

从2021年起，参加上海牌照拍卖的人数一路下滑，从每月25万人跌至今年初的5万人。同时，每个月将已有牌照“还给”上海市进行拍卖，也就是放弃手中燃油车指标的人却在逐步增加，最近三个月都在每月3,000人左右。

从这两个数据中，足见上海燃油车市场已经快速转变为以存量升级为主的增换购市场。也有越来越多的消费者，当习惯了新能源汽车带来的体验后，甚至选择放弃继续购买燃油车的资格。在上海市场，新能源汽车已经有能力成为家庭唯一的用车。

2023年上海市不再对插电混动车送牌，是上海市新能源牌照政策的第一次发生从1到0的大变动。此前不管是要求没有燃油车牌照，还是要求有充电桩安装条件，对于真正的刚需用户影响并不大。

在2022年底上海市消费者抓住最后的政策风口，将插电混动的市占率推高至20%以上。到2023年不送牌政策实施后，插电混动份额应声而下，单月销量占比再也没有超过5%，全年销量占比为3.7%。

当在上海买插电混动和买燃油车在政策上没有任何区别后，上海插电混动的消费逻辑也就和燃油车保持了高度一致。

2023年，上海市场30万元以下插电混动车型销量同比锐减84.3%，而30万元以上插电混动车型“只”同比下滑了40.4%。插电混动车型的整体价格分布结构，和燃油车已基本相当。

从插电混动热销车型的变化，也能看出这一趋势。2020-2022年，上海最热销的插电混动以荣威或者比亚迪十几万元的家用车为主。而到了2023年，30万元以上的理想L系成为了上海市场最热销的插电混动车型，前10名车型大多也都是大尺寸、高级别的车型。

面对上海市场插电混动政策的变化，两大插混品牌比亚迪和理想的处境并不相同。

比亚迪纯电动与插电混动两条腿走路的技术路线，让其在上海市场调整为以纯电动销售为主的战略。2023年比亚迪在上海纯电动销量同比增长122.1%，与插电混动的比值，从前一年的0.47:1快速扩大为9.1:1。

而理想必须要选择通过适当的优惠，“硬扛”牌照政策带来的不利。从实际效果来看，如果忽略2022年底突击消费的尖峰，2023年理想的月均销量基本做到了与2022年齐平。也就是说，理想在上海市场的目标用户，很多手中有牌照资源，购买理想本身就是一个增换购行为。

但只要纯电动还在继续送牌照，那么插电混动在上海的首购市场就和燃油车是同样的境遇。而可供消费升级的优质插电混动车型，目前的可选项也还很少。在这两个情况改变之前，插电混动在上海市场无法走出低迷的状态。

插电混动在上海全面滑坡后，上海市场的新能源渗透率并没有受到影响。在2023年的最后两个月，上海市场的纯电动渗透率超过了50%，全年渗透率也达到了45%，相当于2022年纯电动与插电混动的渗透率之和。

纯电动扛起了插电混动丢失的份额，也扛起了上海首购市场的消费。2023年，上海10-20万元与20-30万元两个市场的纯电动销量，比燃油车还要更高。纯电动市场中份额最大的两个品牌特斯拉与比亚迪，恰好就占据了这两个价格段。

特斯拉虽然在上海纯电动市场的份额，从2020年的43.5%下降至2023年的22.1%，但在20-30万元的纯电市场中，特斯拉至今无人可以替代。

而比亚迪在插电混动基本退出上海市场后，由元PLUS、海豚、宋PLUS EV三款10-20万元纯电动产品组成的矩阵，撑起了在上海市场的主体。这三款车型占2023年比亚迪上海市场销量的67%，同样在10-20万元纯电市场中，尤其是私人购买市场中，也是引领者的存在。

定位30万元以上纯电动市场的蔚来，在上海市场近年来份额保持稳定。而大众的ID系列目前更多依靠价格的优势，在比亚迪与特斯拉的市场夹缝中寻找份额。

考虑到送牌带来的9万元落地价格优势，这些10-30万元的纯电动车型，承接了过去大量的首购市场需求。而且如果明年上海不再延续新能源的牌照政策，纯电动也要进行拍照拍卖，那么今年手中无车、无牌的首购消费者，预计将会在下半年起进入集中购买纯电动的高峰期。

从四年来上海限牌政策变化对汽车市场的影响，我们可以得出几个结论：

1. 限牌政策将燃油车推向了以增换购为主的升级消费，而新能源汽车主要占据了首购市场。

2. 真正推动新能源汽车快速增长的根本，不是限牌政策，而是新能源汽车的产品力。有了好的产品力，加上限牌政策的助力，新能源汽车会有更快的增长斜率。

3. 插电混动在不送牌之后的大幅下滑，从根本上讲也是产品力的原因。在“不缺牌”的升级市场与燃油车竞争，有竞争力的插电混动可选项仍然偏少。

不管明年上海市是否还继续对纯电动予以牌照优惠政策，新能源汽车的使用习惯和消费认知已经在近几年被充分培育。牌照政策只是一个催化剂，没有好的新能源产品，只是送牌解决不了问题。相反，有了好的产品，并通过政策助力加速市场渗透，那么在政策退去后，新能源汽车也一定会沿着市场的规律持续发展。